El costo es más conocido como costo transformador. Los gastos de transformación de los materiales directos en los bienes terminados, excluyendo el costo directo de los materiales, se conocen como costos de conversión. Se toma como el costo agregado de la mano de obra directa, los gastos directos y los gastos generales de la fábrica.

Los costos de conversión consisten en todos los costos de fabricación que no sean los costos directos de materiales.